Puja la concessió d’hipoteques, més barates per la baixada dels tipus

La compra d’habitatges es va disparar el 2024 amb més de 600.000 operacions registrades, un nivell elevat comparat amb la mitjana de 450.000 compravendes anuals entre el 2015 i el 2019, en una recuperació ràpida del mercat immobiliari que ha superat les expectatives. Els experts assenyalen que aquest auge es deu a la baixada dels tipus d’interès, que ha fet les hipoteques més accessibles. A més, s’espera que aquesta tendència continuï el 2025. "Els compradors veuran, amb l’abaratiment de la hipoteca, com es redueix la quota mensual", fet que provocarà un "repunt del mercat hipotecari del 10%", pronostica el director d’Estudis Financers de la fundació Funcas, Santiago Carbó.

Les entitats financeres estan augmentant el ritme de concessió d’hipoteques i la quantia finançada. És el resultat d’un moment de bonança econòmica, amb bones dades d’ocupació i un deute a les llars espanyoles per sota de la mitjana de l’eurozona, aspectes que, acompanyats per la caiguda de l’euríbor, han suposat una millora en les condicions de finançament. Tot això, amb un mercat del lloguer molt tensionat i amb uns preus elevats, està donant ales a la compra d’habitatge.

Les xifres ho mostren de manera clara. El nombre de préstecs per a adquisició d’habitatge va créixer un 24% interanual al novembre, últim mes del qual es tenen dades, fins a vorejar les 29.500 operacions, gairebé la meitat de les compres fetes aquell mes. Així ho indica el Consell General del Notariat, que assenyala un increment interanual del 8,5% en la quantia que van aportar els bancs, que van arribar als 156.327 euros de mitjana per operació. Des del gener del 2024, el préstec ha anat augmentant de manera contínua fins al 72,1% del preu de la compra.

CaixaBank, primera entitat en concessió d’hipoteques a Espanya amb una quota de mercat del 25%, va augmentar un 55% el crèdit hipotecari en els primers nou mesos de l’any, fins als 10.350 milions d’euros, respecte al mateix període de l’any anterior. En un entorn d’increment de la demanda i falta d’oferta, els preus van escalar gairebé un 7% el 2024 i el 2025 ho faran un 5% més, segons estima CaixaBank Research. La quantitat prestada pels bancs pujarà aquest any en el mateix rang per respondre a les noves necessitats de finançament, segons avança el director de Proposta de Valor de Banca Retail de CaixaBank, Ramon Faura.

La llei hipotecària estableix les bases legals perquè les transaccions immobiliàries siguin segures. Això inclou la inscripció de la hipoteca en el Registre de la Propietat, que garanteix confiança al comprador. Espanya, país tradicionalment amb més cultura d’habitatge en possessió respecte a la mitjana europea, compta amb un 68% de persones propietàries. El 2019, la llei reguladora dels contractes de crèdit immobiliari va introduir novetats per assegurar la protecció del consumidor. Després d’una pausa el 2023 per l’alça de tipus, qui desitja comprar ja fa temps que està estalviant, coincideixen a destacar els economistes consultats.

Els bancs troben un entorn més propici per concedir crèdit després d’un període de prudència. El 2023 l’augment dels tipus d’interès va provocar un retrocés del 10% en la compravenda. "Quan els préstecs es van encarir, el mercat es va parar. La gent optava pels tipus fixos per la seguretat de saber quina quota pagaria al mes. Des de la primavera, el mercat està creixent, les condicions tornen a ser molt bones", constata la portaveu del Consell General del Notariat, María Teresa Barea. Aquest organisme, que té les dades de les signatures de compravenda sense la dilació de la inscripció en el registre, mostra com l’activitat és dinàmica des de fa més de sis mesos.

L’euríbor a un any va marcar una nova baixada al desembre fins al 2,43% i la previsió és que ho continuï fent fins al 2,1% aquest any. "Espanya és el país a Europa amb un tipus d’interès més competitiu", destaca Faura, que assenyala que, "si les previsions econòmiques es compleixen i es manté l’actual entorn de creació d’ocupació, el 2025 el tipus fix se situarà en el 2,5%, de manera que els interessats a hipotecar-se estan d’enhorabona". Que els bancs tornin a assolir el 80% de finançament del valor de la compra formarà part de "la normalització del mercat". La hipoteca actual és majoritàriament a 30 anys, però la durada efectiva és de 15 de mitjana, ja que les famílies trien abans canviar d’habitatge i opten per una nova hipoteca.

Notícies relacionades

L’impost a la banca costarà més al BBVA i el Sabadell si es fusionen

El Govern avala el projecte a Sallent d’ICL i Dynanonic per "estratègic"

L’oferta

La falta d’oferta continua llastant el mercat i encarint l’accés a l’habitatge. Cada any es creen unes 250.000 llars noves a Espanya i només se’n construeixen 125.000. A això s’hi suma que els compradors no residents, amb alta capacitat adquisitiva, van protagonitzar una de cada deu compres el 2024, segons el Consell General del Notariat. "Aquestes compres es concentren a les ciutats amb més pressió, on falta més habitatge" indica Carbó, que cita Madrid, Barcelona i Màlaga. "Avui, fa temps que les persones estalvien, però no hi ha prou oferta i el que està disponible és car o va a persones amb diners al comptat", afegeix.